Wat lange-termijnbeleggers kunnen leren van de Super Bowl – Strategie, risico en de ‘long game’
Aandelen
Jacob Falkencrone
Global Head of Investment Strategy
Samenvatting: De Super Bowl LIX, de jaarlijkse grote wedstrijd van de Amerikaanse National Football League (NFL), heeft plaatsgevonden. Of u nu team Philadelphia Eagles steunde met hun dominante 40-22 overwinning of nog steeds de gemiste kansen van de Kansas City Chiefs aan het verwerken bent, één ding was duidelijk: het ging niet alleen om talent. Het ging om strategie, veerkracht en presteren onder druk.
Het zijn ook die kwaliteiten die de succesvolle belegger van de niet-succesvolle onderscheiden. Net als bij american football gaat beleggen niet om ‘die ene grote zet’. Het is een lang potje stratego waarbij risicobeheer, discipline en aanpassingsvermogen het verschil maken. Dit zijn de belangrijkste beleggingslessen die u misschien hebt gemist:
Een plan is nodig – maar wees klaar om het aan te passen
Geen enkel team gaat de Super Bowl in zonder een zorgvuldig uitgedachte strategie. Coaches bestuderen wekenlang tegenstanders, analyseren spelletjes en bereiden zich voor op verschillende scenario's. Maar zodra de wedstrijd begint, dwingt de realiteit vaak tot aanpassingen – blessures gebeuren, verdedigingen worden strakker en onverwachte zetten kunnen het momentum veranderen. Hetzelfde geldt voor beleggen. U hebt een duidelijk plan nodig, gebaseerd op uw risicotolerantie, doelen en tijdshorizon. Maar markten, net als wedstrijden, zijn onvoorspelbaar. Recessies slaan toe, rentetarieven stijgen, tarieven worden ingevoerd (en soms op het laatste moment geannuleerd) en plotselinge marktschokken kunnen zelfs de best uitgewerkte plannen in de war sturen. Daarom is het verstandig om een degelijke beleggingsstrategie te hebben, maar flexibel te blijven. Markten veranderen, en de beste beleggers passen zich aan, zonder in paniek te raken.
Het spel wordt gewonnen in inches – niet met Hail Marys
Top-teams vertrouwen niet op één of twee grote zetten. Ze boeken kleine, consistente winsten en bewegen de bal methodisch naar voren. Hetzelfde geldt voor beleggen. Terwijl meme-aandelen en speculatief beleggen verleidelijk kunnen lijken, gaat het bij het opbouwen van rijkdom om gestage vooruitgang, niet om loterijbenadering. Lange-termijn beleggers die gestaag rijkdom opbouwen door gedisciplineerd te beleggen – in plaats van te jagen op snelle rijkdom – komen meestal als winnaar uit de bus. Focus dus op gestage, lange termijn winsten door gedisciplineerd te beleggen en rendementen te laten groeien.
Spreiding: een winnend team heeft specialisten nodig, en meer dan één sterspeler
Een football team bestaat niet alleen uit quarterbacks (QB) en star receivers. Er zijn line men die de QB beschermen, verdedigende backs die passes onderscheppen en kickers die in cruciale momenten opstaan. Elke speler heeft een rol, en hoewel sommigen alleen bijdragen in belangrijke momenten (zoals een kicker die een winnende field goal probeert), zijn ze cruciaal voor het algehele succes. Evenzo vertrouwt een succesvol voetbalteam niet alleen op één sterspeler. Ze verdelen de bal onder verschillende spelers om het risico te verminderen om uitgeschakeld te worden. Een team dat alleen afhankelijk is van één speler – hoe getalenteerd ook – kan gemakkelijk verslagen worden door een sterke verdedigingsstrategie. Uw beleggingsportefeuille werkt op dezelfde manier. Sommige activa zullen uw sterspelers zijn in een bullmarkt (zoals groeiaandelen), terwijl andere – zoals obligaties of defensieve sectoren – opstaan wanneer het moeilijk wordt. U hebt misschien niet elke keer uw kicker nodig, maar als het spel op het spel staat, bent u blij dat u er een hebt. Daarom is spreiding de sleutel, en door uw beleggingsportefeuille te spreiden over verschillende activaklassen en sectoren, kunnen risico's worden verminderd en rendementen gestabiliseerd over tijd.
Verdediging wint bekers – en het beschermen van uw portefeuille is belangrijk
Ze zeggen "aanval wint wedstrijden, verdediging wint bekers." Zelfs als u de beste aanval in de competitie hebt, als uw verdediging zwak is, wint u de grote wedstrijden niet. Bij beleggen gaat het niet alleen om geld verdienen – het gaat ook om risicobeheer. Net zoals kampioensteams zich richten op het voorkomen van kostbare balverlies, richten slimme beleggers zich op het beschermen van hun portefeuille tegen catastrofale verliezen. Dat betekent spreiding, stop-lossstrategieën en het begrijpen van risicoblootstelling. Dus focus niet alleen op rendementen – risicobeheer is net zo belangrijk. Het beschermen van uw portefeuille tijdens neerwaartse markten zorgt ervoor dat u in het spel blijft.
Houd uw emoties in bedwang – speel ‘long’
De Super Bowl zit vol met momenten van hoge druk. De beste spelers blijven kalm en voeren uit, terwijl anderen zich laten overweldigen door het moment, wat leidt tot kostbare fouten. Beleggers staan voor soortgelijke uitdagingen. Wanneer markten crashen, leidt paniekverkopen tot verlies. Wanneer aandelen omhoogschieten, leidt FOMO tot roekeloze aankopen. De beste beleggers, net als de beste atleten, vertrouwen op het proces en laten emoties niet hun beslissingen dicteren. Markten zullen uw geduld op de proef stellen, maar succes komt door vast te houden aan uw strategie door volatiliteit heen. Dus blijf gedisciplineerd en emotieloos.
Leer van tegenslagen – zelfs kampioenen verliezen wedstrijden
Zelfs de grootste Super Bowl-teams hebben slechte wedstrijden, balverlies en gemiste kansen. Wat hen onderscheidt, is hoe ze ermee omgaan – ze herbekijken wedstrijdbeelden, analyseren hun fouten en komen sterker terug. Beleggers kunnen hetzelfde doen. U zult waarschijnlijk fouten maken onderweg – de verkeerde aandelen kiezen, te hoog kopen of te vroeg verkopen. Wat telt, is leren van die fouten en uw strategie in de loop van de tijd verfijnen. Dus, bestudeer goed de keuzes die u gemaakt heeft, leer van uw fouten en blijf verbeteren.
Fluitsignaal: Speel slim, denk op lange termijn en blijf in het spel
Het winnen van een Super Bowl gaat niet om één perfecte zet – het gaat om een heel seizoen van voorbereiding, uitvoering en veerkracht. Beleggen is niet anders. De beste beleggers richten zich op de ‘long game’, beheren risico's en blijven gedisciplineerd, zelfs als het tegenzit.
Conclusie
Dus, terwijl u terugdenkt aan de Super Bowl, stel u de vraag: speelt u het beleggingsspel met een degelijke strategie, een sterke verdediging en een gespreid team? Want of het nu om football of beleggen gaat, succes gaat niet om korte termijn overwinningen – het gaat om duurzame prestaties over tijd.
Een krachtige portefeuille uitbouwen: Meer spreiden is minder lijden. Goed gespreide portefeuilles gaan vaak gepaard met een goede bescherming tegen beursfluctuaties en solide rendementen op lange termijn. Lees op deze pagina hoe u op die manier een krachtige portefeuille kunt uitbouwen.
Risico’s: Beleggen houdt evenwel risico’s in. Uw inleg kan minder waard worden. Voor verschillende instrumenten kunnen specifieke risico’s gelden, zoals het kredietrisico bij faillissement van de uitgever, liquiditeitsrisico door beperkte verhandelbaarheid, inflatierisico dat het reële rendement beïnvloedt, en marktrisico door schommelingen in de economische context.
Saxo geeft geen beleggingsadvies. De informatie op deze pagina is niet bedoeld als individueel beleggingsadvies of als een individuele aanbeveling tot het doen van bepaalde beleggingen.