Za pomocą jednego rachunku Saxo można korzystać z obu naszych platform.
Czym jest ETF?
ETFs
Saxo Group
Podsumowanie: Dzięki funduszowi ETF (Exchange Traded Fund) można uzyskać szeroką ekspozycję na koszyk wielu aktywów finansowych poprzez jeden instrument. A dzięki funduszom ETF oferującym możliwość krótkiej sprzedaży i dźwignię finansową można pozostać zyskownym zarówno przy rynku niedźwiedzia (bessa), jak i tym o niskiej zmienności. W tym artykule przyjrzymy się bliżej trzem typom funduszy ETF i temu, jak można je wykorzystać we własnej strategii inwestycyjnej.
Fundusz ETF jest instrumentem notowanym podobnie jak akcje, który oferuje ekspozycję na szeroki koszyk instrumentów, w tym akcje i obligacje. Przykładowo fundusz ETF śledzący indeks S&P 500 może inwestować w 500 spółek wchodzących w skład tego indeksu, z podobnymi wagami jak w indeksie. Jest to znane jako replikacja fizyczna, co oznacza, że dostawca funduszu ETF jest właścicielem fizycznych aktywów bazowych. Jednak niektóre nowsze fundusze ETF śledzą również produkty pochodne, np. na indeks VIX lub kontrakty futures, a niektóre fundusze ETF stosują nawet dźwignię finansową i zarabiają odwrotnie względem bazowego odniesienia. Fundusze ETF to również prosty sposób na inwestowanie tematyczne — przeczytaj więcej tutaj.
Tradycyjne fundusze ETF
Typowy fundusz ETF śledzi indeks bazowy na zasadzie jeden do jednego, co przypomina bezpośrednią pozycję w akcjach. Na przykład wiele funduszy ETF śledzi niemiecki indeks DAX — jeden z nich pokazano na wykresie poniżej, z wynikami od 2019 r. Nieznacznie gorsze wyniki funduszu ETF (kolor niebieski) w porównaniu z indeksem (kolor fioletowy) odzwierciedlają koszty transakcji i opłaty za zarządzanie, które są pobierane przez dostawcę funduszu ETF w celu ułatwienia korzystania z koszyka instrumentów wchodzących w jego skład. Standardową metodą oceny funduszu jest wskaźnik kosztów całkowitych (Total Expense Ratio). Warto sprawdzić jego wartość przy porównywaniu funduszy ETF śledzących ten sam indeks — a także po to, by zobaczyć jak dobrze wyniki funduszu ETF podążają za wynikami indeksu. Więcej informacji o replikacji funduszy ETF znajdziesz tutaj.