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Evolution du trading : nouvelle structure tarifaire, nouvelles opportunités
Pricing 5 minutes to read
Koen Hoorelbeke
Investment and Options Strategist
Résumé: Explorez les avantages significatifs de notre nouvelle structure de prix dans notre dernière analyse, " Evolution du trading : nouvelle structure tarifaire, nouvelles opportunités". Cet article examine l’impact de nos nouveaux tarifs de commissions, impliquant des réductions de coûts substantielles pour divers types de comptes. Nous fournissons des exemples concrets démontrant comment ces changements rendent les stratégies de trading avancées plus abordables et pratiques, en particulier pour les titulaires de comptes Classic, Platinum et VIP. Notre modèle de tarification révisé est conçu pour améliorer la rentabilité des transactions et permettre un plus large éventail de stratégies, reflétant notre engagement pour un environnement de trading efficace et accessible pour tous les clients. Lisez la suite pour comprendre comment ces changements essentiels peuvent être bénéfiques à votre approche du trading ainsi qu’à vos résultats.
Notre nouvelle structure tarifaire des commissions génère d’importantes économies pour les traders d’options. Dans le cadre de ce modèle de tarification unifié, les titulaires de comptes Classic, Platinum et VIP bénéficient de réductions significatives sur leurs frais de trading. Les options d’achat d’actions sont désormais 33% moins chères pour les comptes Classic et 50% meilleur marché pour les comptes Platinum, tandis que les clients VIP voient leurs prix passer de 85 centimes à 75 centimes par contrat. Les contrats d’options (options sur indices) offrent des économies encore plus importantes, avec une baisse de 6 USD à 2 USD ou de 3 USD à 1 USD par contrat pour les comptes Classic et Platinum, soit une réduction de 66,67%. Les options à terme sont désormais au prix de 3 USD pour les comptes Classic, 2 USD pour les comptes Platinum et 1 USD pour les comptes VIP, ce qui représente une baisse substantielle par rapport aux tarifs précédents. Cette nouvelle structure de prix offre un environnement de trading rentable pour nos clients. Voir les détails complets ici.
Qu’est-ce que cela signifie pour vous? Jetons un œil aux implications des nouveaux tarifs avec quelques exemples spécifiques de stratégies sur options. Penchons-nous d’abord sur un spread de débit vertical put (ou call) sur une action, qui est une stratégie très courante et implique 2 jambes (par exemple un spread de vente qui consiste en 1 put acheté et 1 put vendu).
Ancienne structure tarifaire (compte Classic)
Coût d’entrée par étape : USD 3
Coût d’entrée total de la transaction (2 étapes) : 2 jambes × USD 3 / jambe = USD 6
Coût d’entrée par option/action : USD 6 / 100 actions = USD 0.06 par action
Coût de sortie de la transaction : en supposant des coûts similaires, USD 0.06 par action
Nouvelle structure tarifaire (compte Classic)
Coût d’entrée par étape : USD 2
Coût d’entrée total de la transaction (2 étapes) : 2 jambes × USD 2 / jambe = USD 4
Coût d’entrée par option/action : USD 4 / 100 actions = USD 0.04 par action
Coût de sortie de la transaction : en supposant des coûts similaires, USD 0.04 par action
Analyse comparative et résumé
Réduction du coût d’entrée par action : USD 0.06 (ancien coût) - USD 0.04 (nouveau coût) = USD 0.02 d’économies par action
Réduction du coût de sortie par action : de même, USD 0.02 d’économies par action lors de la clôture de la transaction
Économies totales pour la transaction achat et vente : USD 0.04 par action (entrée et sortie combinées)
Supposons maintenant que vous achetiez 10 de ces spreads de débit sur les QQQ (l’ETF Nasdaq 100), et que vous les revendiez plus tard (par exemple après une prise de profit de 50 %). Alors, le prix d’un écart de débit coûterait, dans l’exemple donné, 1,79 USD (sur la base d’une stratégie aléatoire réelle).
- En vertu de l’ancienne structure de prix, vous paieriez 6 centimes par action/option pour entrer et 6 centimes pour sortir : 12 centimes par action/option au total, multipliés par 10 contrats et 100 actions/options par contrat, soit un montant total de 120 USD.
- Dans le cadre de la nouvelle structure de prix, vous économiseriez (comme calculé ci-dessus) 4 centimes par action/option, ce qui réduit le coût total à seulement USD 80 pour la transaction achat et vente (pour 10 contrats).
Prenons maintenant un autre exemple où un titulaire d’un compte Platinum vend un Iron Condor sur l’indice SPX :
Ancienne structure tarifaire
Coût d’entrée de la transaction : USD 3 par contrat par jambe × 4 jambes = USD 12
Coût de sortie de la transaction : identique à l’entrée, USD 12
Coût total pour un Iron Condor à contrat unique : USD 12 (entrée) + USD 12 (sortie) = USD 24
Nouvelle structure tarifaire
Coût d’entrée de la transaction : USD 1 par contrat par jambe × 4 jambes = USD 4
Coût de sortie de la transaction : identique à l’entrée, USD 4
Coût total pour un Iron Condor à contrat unique : USD 4 (entrée) + USD 4 (sortie) = USD 8
Dans cet exemple, le crédit gagné par contrat s’élève à USD 9,10. En comparant les coûts de l’ancienne et de la nouvelle tarification, un titulaire de compte Platinum paie désormais USD 16 de moins au total pour entrer et sortir d’un Iron Condor à contrat unique, ce qui améliore considérablement la rentabilité de ces transactions.
Pour un compte Platinum, une taille de lot de 10 contrats ne serait pas rare et les économies réalisées sur une seule transaction (de 10 contrats) s’accumulent rapidement – jusqu’à USD 160 dans l’exemple ci-dessus.
Si nous prenons le même exemple d’Iron Condor ci-dessus et que nous examinons l’impact pour un compte VIP, nous obtenons le résultat suivant :
Ancienne structure tarifaire (compte VIP)
Coût d’entrée de la transaction : USD 1.50 par contrat par jambe × 4 jambes = USD 6
Coût de sortie de la transaction : identique à l’entrée, USD 6
Coût total pour un Iron Condor à contrat unique : USD 6 (entrée) + USD 6 (sortie) = USD 12
Nouvelle structure tarifaire (compte VIP)
Coût d’entrée de la transaction : USD 0.75 par contrat par jambe × 4 jambes = USD 3
Coût de sortie de la transaction : identique à l’entrée, USD 3
Coût total pour un Iron Condor à contrat unique : USD 3 (entrée) + USD 3 (sortie) = USD 6
Nous constatons ici aussi une réduction considérable du prix et de la commission de 50% !
Principaux points à retenir :
Sur la base des exemples ci-dessus, voici les principaux avantages pour vous et votre stratégie de trading :
Économies directes : vous constaterez une réduction notable de vos coûts de trading, permettant plus d’efficacité et de rentabilité dans vos investissements.
Les stratégies complexes deviennent plus accessibles : des stratégies avancées comme les Iron Condors et les Broken Wing Butterflies (et de nombreuses autres stratégies à plusieurs jambes) sont désormais plus facilement accessibles, grâce à des frais de commission moins élevés. Ceci ouvre un nouveau domaine d’opportunités de trading auparavant plus onéreuses.
Augmentation de la rentabilité : avec des coûts réduits, votre rentabilité pourrait être considérablement augmentée, en particulier dans les stratégies impliquant des transactions fréquentes ou des contrats multiples.
Diverses tactiques de trading : le fait de pouvoir exécuter une variété de stratégies vous permet de diversifier votre approche de trading, ce qui peut vous permettre d’améliorer la gestion des risques et vos rendements.
Donner du pouvoir aux petits comptes : si vous travaillez avec un compte de taille plus modeste, ces taux réduits rendent le trading d’options plus accessible, ce qui vous permet de participer plus activement sur le marché.
Augmentation des opportunités de liquidité : la baisse des coûts de transaction peut favoriser l’augmentation des volumes de trading, ce qui peut se traduire par une meilleure liquidité pour certaines options.
Courbe d’apprentissage améliorée : la possibilité d’essayer différentes stratégies sans frais de commission élevés favorise l’apprentissage continu et le développement des compétences, aiguisant ainsi votre sens du trading.
Avantage pour les traders actifs : en tant que trader actif, vous trouverez ces réductions de prix particulièrement avantageuses, car elles vous permettent d’ajuster fréquemment vos positions à moindre coût.
Stimuler l’innovation sur le marché : la nouvelle tarification peut conduire à de nouvelles stratégies et méthodes de trading, car les traders comme vous trouvent des moyens créatifs de maximiser les rendements dans le cadre de cette structure de coûts.
Amélioration de l’expérience de trading : dans l’ensemble, ces changements sont susceptibles d’améliorer votre satisfaction et votre confiance dans votre plateforme de trading, sachant qu’elle prend en charge des stratégies de trading plus rentables.
En conclusion : Une nouvelle ère dans l’efficacité du trading
L’introduction de notre nouvelle structure de prix n’est pas seulement un changement dans les nombres ; il marque le début d’une nouvelle ère dans votre trading d’options. En réduisant considérablement les coûts, nous améliorons non seulement la rentabilité de vos transactions, mais nous ouvrons également la porte à un plus large éventail de stratégies, en particulier pour celles qui étaient auparavant dissuadées par des frais de commission élevés. Que vous soyez un trader chevronné ou débutant, les avantages sont clairs : plus de flexibilité, un potentiel de profit accru et un engagement plus profond sur le marché. Ce changement reflète notre engagement envers votre succès commercial, en offrant une plateforme où efficacité et opportunités convergent. Considérez ce changement comme un tremplin pour diversifier votre portefeuille et réaliser vos aspirations de trading avec une plus grande liberté financière.
Bon trading !