Les paires de devises les plus couramment négociées

Présentation des quatre paires de devises « majeures »

Bien qu'il n'existe pas de liste officielle des paires de devises majeures sur le marché, il est communément admis que les quatre paires suivantes sont les plus populaires et les plus liquides sur le marché des changes. Les quatre incluent le dollar américain, ce qui n'est pas surprenant étant donné le rôle influent du billet vert dans l'économie mondiale.

EUR/USD

L'EUR/USD, également connu sous le nom d'euro-dollar, est la paire couvrant les monnaies de l'Union européenne et des États-Unis d'Amérique. L'euro sert de monnaie de base et le dollar américain sert de monnaie de cotation. Si vous n'êtes pas familier avec le fonctionnement des devises de base et de cotation, la devise de cotation indique le montant nécessaire pour acheter une unité de la devise de base.

L'un des principaux facteurs de différenciation entre la valeur de l'euro et celle du dollar américain est leur taux d'intérêt respectif. Les taux fixés par la Banque centrale européenne (BCE) et la Réserve fédérale peuvent jouer un rôle influent. Par ailleurs, les problèmes affectant les pays de l'UE, tels que les crises de la dette en Italie et en Grèce, ont largement contribué à déstabiliser et à affaiblir l'EUR/USD, le dollar se renforçant rapidement par rapport à l'euro. L’EUR/USD est la paire de devise la plus tradée au monde. Cela s'explique en grande partie par le fait que les deux plus grandes économies occidentales sont en concurrence l'une avec l'autre.

GBP/USD

La paire de devises GBP/USD réunit la livre sterling et le dollar américain. Avant la Première Guerre mondiale, la livre était la monnaie la plus importante au monde. Plus des trois cinquièmes de la dette mondiale étaient libellés en livres sterling. Cependant, le dollar américain s'est rapidement imposé après la Seconde Guerre mondiale, et l'émergence des accords de Bretton Woods, qui fixaient la valeur du billet vert en fonction du prix de l'or, a vu l'USD grimper en flèche. Bien que les États-Unis aient abandonné l'étalon-or en 1971, celui-ci reste la monnaie la plus influente à l'heure actuelle.

L'un des facteurs clés de la paire GBP/USD ces dernières années a été le vote britannique du Brexit en faveur de la sortie de l'Union européenne. En raison de la grande incertitude entourant les relations économiques entre le Royaume-Uni et l'Union européenne à la suite du référendum, le cours du GBP/USD a chuté de 8 % en une seule journée, soit la plus forte variation en 24 heures depuis la fin du système de Bretton-Woods en 1971.

USD/JPY

La paire USD/JPY, également connue sous le nom de « dollar-yen », est une autre paire de devises majeure sur le marché du Forex. Elle mesure le nombre de yens japonais nécessaires pour acheter un dollar américain.

Le dollar et le yen sont le lien entre le monde occidental et le monde oriental. Les économies américaine et japonaise sont considérées comme parmi les plus réticentes au risque dans le monde, ce qui signifie que le dollar et le yen peuvent être à la traîne par rapport à d'autres paires de devises majeures en termes de volatilité des prix. Cependant, cela en fait un point de départ approprié pour les investisseurs débutants sur le marché des changes.

USD/CHF

L'USD/CHF est communément surnommé le « Swissie » par les investisseurs expérimentés du Forex. En effet, il associe le dollar américain au franc suisse. Comme le dollar américain, le franc suisse est une devise chargée d'histoire et de tradition, qui remonte au XVIIIe siècle. Pendant de nombreuses années, le franc suisse a été considéré comme une monnaie relativement sûre par rapport à d'autres options plus volatiles. Cela s'explique en grande partie par le fait qu'au moins 40 % de sa monnaie est garantie par des réserves d'or.

L'une des observations intéressantes concernant le « Swissie » est l'évolution de son marché, qui imite généralement les grandes tendances géopolitiques. Dans les périodes difficiles, comme la grande récession de 2008, les investisseurs auraient plongé dans le franc pour préserver leurs fonds de la volatilité de l'économie américaine. La Suisse est également fortement liée à l'Union européenne, tant sur le plan culturel qu'économique. Par conséquent, toute information négative concernant les perspectives de l'Union européenne peut avoir un effet négatif sur le « Swissie ».

Les paires de devises croisées les plus populaires

Il existe une poignée d'autres paires de devises considérées comme « majeures » qui n'incluent pas le dollar américain. C'est ce qu'on appelle les paires de devises croisées. Nous examinerons brièvement les paires de devises les plus échangées afin de vous inspirer si vous préférez éviter les paires impliquant le dollar. Les paires de devises croisées, également appelées paires de devises mineures, comprennent généralement l'euro, la livre sterling ou le yen japonais.

EUR/CAD

L'euro étant la deuxième devise la plus échangée après le dollar américain et le dollar canadien, la sixième, la paire EUR/CAD a toujours beaucoup de poids, même s'il s'agit d'une paire de devises croisées ou d'une paire de devises « mineure ». L'EUR/CAD remonte, sans surprise, au lancement de l'euro en 1999.

Les taux d'intérêt influencent fortement la direction du cours de la paire de devises EUR/CAD. Les taux fixés par la Banque centrale européenne (BCE) peuvent déterminer la force ou la faiblesse de l'économie de l'UE à un moment donné. Les rapports mensuels de la BCE peuvent fournir des indications sur les politiques futures. Par ailleurs, l'économie canadienne est fortement influencée par ses exportations, qui couvrent toute une série de produits de base et de matières premières.

EUR/AUD

La paire EUR/AUD est considérée comme l'une des paires de devises les moins connues. Il est intéressant de noter que cette paire est la plus fortement influencée par le prix de l'or. Cela s'explique en grande partie par le fait que l'Australie est le troisième producteur d'or de la planète. Dans la plupart des cas, si la valeur et la demande d'or diminuent, il en va de même pour la valeur et la demande d'AUD.

Les relations de l'économie australienne avec les îles voisines, telles que la Nouvelle-Zélande, constituent d'autres facteurs d'atténuation de la valeur du dollar australien par rapport à l'euro. L'augmentation des importations en provenance de Nouvelle-Zélande et d'Extrême-Orient est souvent le signe d'une reprise de l'économie « au pays des kangourous ».

EUR/JPY

La paire de devises croisée « Euro-Yen » est la septième paire de devises la plus échangée sur le marché. Sa popularité est due à la volatilité régulière de la paire, dont l'évolution des prix attire les day traders et les investisseurs. Le gouvernement Meiji a créé le yen japonais à la fin du XIXe siècle. L'expansion du Japon en tant que puissance industrielle a permis au yen de devenir l'une des monnaies les plus influentes au monde.

EUR/CHF

La paire euro - franc suisse est l'une des paires de devises les plus intéressantes à investir et à négocier. Bien que la Suisse ne fasse pas partie de l'Union européenne, elle reste un ami et un partenaire économique fidèle. Cependant, le franc a longtemps fait office de couverture sûre contre les vents contraires de l'économie dans la zone euro. Lors du renflouement de la dette souveraine de la Grèce par la zone euro, le franc s'est envolé, les traders recherchant une alternative solide et fiable.

EUR/GBP

La paire de devises EUR/GBP a fait la une des journaux ces dernières années, en raison du référendum sur l'UE et du vote sur le Brexit qui s'en est suivi. L'euro et la livre sterling sont deux des devises les plus influentes d'Europe, étant donné que les économies de l'UE et du Royaume-Uni sont parmi les plus fortes du monde occidental. Ici, la livre fait office de devise de cotation, de sorte que l'EUR/GBP indique le nombre de livres nécessaires à l'achat d'un euro.

Les taux d'intérêt et les données du PIB sont les deux principaux moteurs de la paire EUR/GBP, outre le Brexit. Si la BCE réduit les taux d'intérêt dans la zone euro, cela affaiblit généralement l'EUR/GBP. Si la Banque d'Angleterre réduit les taux d'intérêt, cela renforce principalement l'EUR/GBP. En effet, la baisse des taux d'intérêt va généralement de pair avec une diminution de la demande d'une devise sur les marchés des changes.

GBP/JPY

La paire GBP/JPY, officieusement appelée « Geppy » par les investisseurs chevronnés du marché des changes, est considérée comme un indicateur solide de la santé de l'économie mondiale. Individuellement, la livre et le yen témoignent de la vigueur des économies britannique et japonaise, offrant ainsi une perspective d'ouest en est.

Cependant, comme pour l'EUR/JPY, le « Geppy » a historiquement généré beaucoup de volatilité sur le marché. Bien que cela puisse être intéressant pour les day traders qui cherchent à prendre une ou plusieurs positions sur de courtes périodes, il est plus difficile pour les investisseurs à long terme de prendre une position sur la paire GBP/JPY.

GBP/CAD

La paire GBP/CAD voit la livre sterling devenir la devise de base, le dollar canadien faisant office de devise de cotation. Le dollar canadien et l'économie du pays sont largement alignés sur ceux des États-Unis. Les voisins nord-américains sont des partenaires économiques de longue date et si l'économie américaine est florissante, l'économie canadienne n'est souvent pas loin derrière. En d'autres termes, la valeur du dollar américain peut souvent déterminer l'évolution de la paire GBP/CAD sur le marché.

Il convient également de surveiller les exportations canadiennes, les matières premières telles que le pétrole et l'or pouvant faire varier la valeur du dollar canadien à la hausse ou à la baisse, que les rendements soient bons ou indifférents.

Les paires de devises « exotiques » les plus populaires 

Outre les paires de devises majeures et croisées, le marché des changes comprend également une série de paires de devises exotiques. Ces paires sont composées d'une devise majeure et établie et d'une devise d'une économie en développement. L'EUR/TRY est l'une des paires exotiques les plus populaires, l'euro étant échangé contre la livre turque. Cette paire de devises est devenue de plus en plus intéressante à négocier étant donné les spéculations continues autour de la Turquie et de ses plans stratégiques pour rejoindre le bloc de l'Union européenne.

EUR/TRY

L'EUR/TRY est l'une des paires de devises exotiques les plus commentées sur le marché des changes. Opposant l'euro à la nouvelle livre turque, le TRY fait office de devise de cotation. La volatilité entre l'euro et la livre est importante, les spéculations autour de l'adhésion potentielle de la Turquie à l'Union européenne influençant fortement les prix.

USD/HKD

La paire USD/HKD est une autre paire de devises exotiques populaire, avec le billet vert contre le dollar de Hong Kong en tant que devise de cotation. Hong Kong reste l'une des économies de marché les plus attrayantes de la planète. C'est aussi un point d'accès à l'économie chinoise, le HKD constituant généralement un indicateur solide de la valeur du yuan chinois.

NZD/SGD

Le NZD/SGD oppose le dollar néo-zélandais au dollar singapourien. Cette dernière est largement considérée comme l'une des monnaies les plus stables au monde. La valeur du NZD est intrinsèquement liée au succès des exportations agricoles du pays, tandis que l'économie très développée de Singapour est davantage axée sur les secteurs des technologies de l'information et des services financiers.