Jak chronić swoje inwestycje w niespokojnych czasach?

Artykuł został przetłumaczony automatycznie przy użyciu AI

Jak chronić swoje inwestycje w niespokojnych czasach?

W czasach zawirowań rynkowych i niepewności gospodarczej kluczowe znaczenie dla inwestorów ma posiadanie jasnej strategii. Ten artykuł zawiera wskazówki i spostrzeżenia na temat tego, jak najlepiej radzić sobie z tymi wyzwaniami.

1. Analiza rynku i perspektywa długoterminowa

Obecna sytuacja:

W dniu 5 sierpnia 2024 r. rynki stanęły w obliczu fali wyprzedaży i znacznie zwiększonej zmienności. Co doprowadziło do tej wyprzedaży? Oto kilka przyczyn:

Przeczytaj także: Idealna burza uderza w rynek i co będzie dalej

• Dane z USA (zasada SAHM): Bezrobocie wzrosło, co może wskazywać na zbliżającą się recesję. Zasada SAHM mówi, że jeśli trzymiesięczna średnia ruchoma bezrobocia jest o 0,5% wyższa niż najniższy punkt w ciągu ostatnich 12 miesięcy, prawdopodobna jest recesja. Claudia Sahm, twórczyni tej zasady, zaleca jednak ostrożność, ponieważ rynek pracy został zakłócony przez COVID-19.
• Japoński jen (JPY) carry handlować unwind: Inwestorzy zaprzestają praktyki pożyczania taniego jena w celu inwestowania w inne waluty, zwłaszcza w technologie i sztuczną inteligencję, ze względu na niepewne zyski z tych inwestycji, co prowadzi do odwrotu od tych transakcji.
• Spadek szans Trumpa: Zmniejszone prawdopodobieństwo wygranej Trumpa w wyborach wywołało niepewność na rynku.
• Wyniki kwartalne Amazon i Intel: Wyniki kwartalne z ubiegłego tygodnia znacząco wpłynęły na rynek, ponieważ nie spełniły bardzo wysokich oczekiwań.
• Wyprzedaż Buffetta: Warren Buffett, znany ze swojej strategii "kupuj nisko, sprzedawaj wysoko", sprzedał ostatnio połowę swoich akcji Apple akcje. Jego sprzedaż może być sygnałem, że rynki są wysoko i przyszłe zyski są niepewne.

Rezerwa Federalna może obniżyć stopy procentowe o 0,25% we wrześniu. Większa redukcja byłaby logiczna tylko wtedy, gdyby wydarzyło się coś znaczącego, takiego jak poważne zakłócenia gospodarcze lub kryzys finansowy.

Przyszłość prognoza:

Rynki zawsze się odbudowują, choć może to zająć trochę czasu. Inwestorzy powinni pamiętać o swoich długoterminowych celach. Cierpliwość jest kluczowa; choć ożywienie może zająć trochę czasu, rynki w końcu ponownie wzrosną.

2. Zaufanie inwestorów pomimo zmienności

Racjonalne zachowanie inwestorów:

Doświadczeni inwestorzy zachowują spokój w burzliwych czasach i wykorzystują pojawiające się okazje. Pomimo zawirowań pozostają aktywni na rynku i nadal kupują akcje, ponieważ wierzą, że rynki odbiją się w dłuższej perspektywie, a spadki stanowią dobrą okazję do zakupu. Z pewnością nie oznacza to jednak, że jest to dobry moment na spadki, ponieważ na rynkach wciąż panuje zbyt duża niepewność, o czym świadczą wskaźniki zmienności utrzymujące się na bardzo wysokim poziomie.

3. Ochrona portfela i zarządzanie ryzykiem

Dywersyfikacja:

Jedną z kluczowych strategii ograniczania ryzyka jest dywersyfikacja. Rozkładając swoje inwestycje na różne rodzaje akcje, sektory i kraje, możesz zmniejszyć ryzyko utraty wszystkiego, jeśli jedna inwestycja osiągnie słabe wyniki. Dodatkowo, mądrze jest korzystać z różnych instrumentów inwestycyjnych, takich jak akcje, obligacje, i ETF (exchange-traded funds).

Dywersyfikacja pomaga nie tylko spreadminimalizować ryzyko, ale także zwiększyć szansę na zwrot. Na przykład, jeśli rynek akcja osiąga słabe wyniki, obligacje lub inne instrumenty inwestycyjne mogą osiągać lepsze wyniki i kompensować straty w akcje. Ważna jest również dywersyfikacja w ramach każdej klasy aktywów. Oznacza to nie tylko posiadanie różnych typów akcje, ale także różnych sektorów i regionów geograficznych. Może to pomóc zmniejszyć wpływ negatywnych wydarzeń w jednym konkretnym sektorze lub regionie.

Hedging:

Inwestorzy mogą również korzystać z opcje i innych instrumentów, aby chronić swoje portfele przed dalszymi spadkami. Może to być skomplikowane, dlatego ważne jest, aby się edukować i szukać informacji na temat tych strategii.

Co robić?

W takich sytuacjach inwestorzy zazwyczaj reagują na jeden z dwóch sposobów:

1. Panika i sprzedaż:
   • Strach przed recesją w USA może prowadzić do większej sprzedaży, co byłoby niekorzystne dla amerykańskiego akcje. Może to jeszcze bardziej zdestabilizować rynek i potencjalnie doprowadzić do większych strat.
2. Podejdź do sytuacji strategicznie:
   • Reguła SAHM: Chociaż reguła ta przewiduje recesję, sama Claudia Sahm zaleca ostrożność, ponieważ rynek pracy jest zakłócony przez COVID-19. Rynek pracy ochładza się głównie z powodu mniejszej liczby zatrudnionych i większej liczby osób poszukujących pracy, a nie masowych zwolnień.
   • Zdrowy wzrost zysków: Pomimo obaw związanych z wydatkami na sztuczną inteligencję i korektami w sektorze technologicznym akcje, w USA akcje odnotowuje się szeroki wzrost, w tym w sektorach "opóźnionych". Sztuczna inteligencja pozostaje znaczącym trendem, a inwestycje w nią mają na celu przyszły wzrost.

Jak działać w trudnych warunkach rynkowych

W trudnych sytuacjach rynkowych, takich jak krachy i/lub poważne korekty rynkowe, ważne jest, aby stosować przemyślane i strategiczne podejście w celu ochrony swoich inwestycji i potencjalnego wykorzystania nadarzających się okazji. Oto kilka kluczowych kroków:

• Zachowaj spokój i unikaj panicznej sprzedaży: Emocjonalne reakcje mogą prowadzić do pochopnych decyzji. Unikaj panicznej sprzedaży, ponieważ rynki często z czasem odzyskują równowagę.
• Ponowne zrównoważenie i dostosowanie portfela: Sprawdź, czy Twój portfel nadal jest zgodny z Twoimi długoterminowymi celami i tolerancją ryzyka. Rebalansowanie oznacza dostosowanie inwestycji w celu utrzymania pożądanej kombinacji inwestycji. Na przykład, jeśli akcje osiągnął dobre wyniki i obecnie stanowi większą część portfela niż pożądana, możesz sprzedać niektóre z nich i ponownie zainwestować w inne aktywa, aby przywrócić pierwotną alokację.
• Skup się na inwestycjach wysokiej jakości: Trzymaj się dobrze prosperujących, renomowanych spółek o silnych fundamentach. Spółki te lepiej znoszą spadki na rynku.
• Dywersyfikacja inwestycji: spread ryzyko poprzez inwestowanie w różne rodzaje akcje, sektory, kraje i instrumenty inwestycyjne, takie jak obligacje i ETF. Dobrze zdywersyfikowany portfel zapewnia większą stabilność podczas zmienności rynku.
• Zachowaj długoterminową perspektywę: Pomyśl o swoim horyzoncie inwestycyjnym. Perspektywa długoterminowa oznacza skupienie się na celach finansowych na pięć, dziesięć, a nawet dwadzieścia lat do przodu. Krótkoterminowe wahania są mniej ważne, jeśli masz długoterminową perspektywę, ponieważ rynek ma tendencję do odradzania się w dłuższych okresach.
• Utrzymywanie rezerw gotówkowych: Posiadanie pewnej ilości gotówki zapewnia elastyczność i możliwość wykorzystania okazji zakupowych podczas spadków na rynku. Rezerwy gotówkowe zapewniają, że nie jesteś zmuszony do sprzedaży swoich inwestycji w przypadku nagłych wydatków lub sytuacji awaryjnych.
• Rozważ uśrednianie kosztów w dolarach: Oznacza to regularne inwestowanie stałej kwoty, na przykład co miesiąc lub co kwartał, niezależnie od warunków rynkowych. Pozwala to na zakup akcje po różnych cenach, obniżając średnią kwotę zakupu i zmniejszając wpływ zmienności rynku.
• Przejrzyj swoje zlecenia stop-loss: Jeśli korzystasz ze zleceń stop-loss w celu ograniczenia potencjalnych strat, sprawdź i dostosuj je w oparciu o aktualne warunki rynkowe.
• Bądź na bieżąco: Bądź na bieżąco z wiadomościami i wskaźnikami ekonomicznymi, ale nie reaguj przesadnie na krótkoterminowe wydarzenia.
• Ponownie oceń swoją tolerancję na ryzyko: Okresy wysokiej zmienności mogą testować tolerancję na ryzyko. Jeśli tracisz sen z powodu swoich inwestycji, ryzyko może być zbyt wysokie. Ponownie oceń swój poziom komfortu związany z ryzykiem i odpowiednio dostosuj swoją strategię.
• Skoncentruj się na dobrej kondycji finansowej: Upewnij się, że Twoje finanse osobiste są w dobrej kondycji. Inwestuj tylko kapitał, którego nie potrzebujesz natychmiast, abyś nie był zmuszony do sprzedaży inwestycji w okresie dekoniunktury.

Wnioski

Zmienność rynku może przerażać, ale dzięki przemyślanemu i strategicznemu podejściu można chronić swoje inwestycje, a nawet korzystać z pojawiających się okazji. Zachowując spokój, weryfikując i dywersyfikując swój portfel oraz utrzymując długoterminową perspektywę, można lepiej radzić sobie z wyzwaniami burzliwego rynku. Bądź dobrze poinformowany i upewnij się, że Twoje fundamenty finansowe są mocne, abyś mógł pewnie poruszać się w trudnych czasach.