Guide: Opnå passiv indkomst gennem investeringer

Investering i fonde

Nøglen til at opnå succes med din investeringsportefølje er at sammensætte den så tilpas varieret, at den veksler mellem lavrisiko og højrisiko investeringer. På den måde er du både godt dækket ind, når der f.eks. kommer store opsving i de cykliske aktier, og når markedet vender og igen gør de mere defensive aktier mest attraktive.

Dermed bliver du heller ikke i samme grad nødt til at sælge ud i tide og utide. Paniksalg er den dårligste opskrift på succes og vil meget ofte ende med et tab.

Hvis du vil have et godt supplement til højrisiko aktier, er fonde en fin løsning. Fordelen er, at du med fonde ikke skal investere alle dine penge i én og samme aktie – men i stedet spreder pengene ud på en lang række forskellige virksomheder. Samtidig er det fonden selv, der foretager investeringerne. Du lægger ganske enkelt pengene i samme pulje som de andre investorer, og så er det ellers op til investeringseksperterne (ved aktivt forvaltede investeringsfonde) eller teknologien (ved passivt forvaltede investeringsfonde) at aflæse markedet og foretage de bedste investeringer.

Det kræver selvfølgelig en vis portion tillid til, at den pågældende fond træffer de rette valg på dine vegne.

Er du nybegynder, og har du kun et mindre beløb til de første investeringer, er det en glimrende mulighed at satse på fonde. Det er som udgangspunkt billigere at købe sig ind i fonde end aktier, bl.a. gennem en Månedsopsparing, hvor du selv fastsætter det beløb, du vil investere for og hvor der er gratis købskurtage.

Investeringsforeninger og ETF’er

Der findes forskellige fonde – investeringsforeninger og ETF’er er to muligheder i kategorien investeringsfonde.

ETF’er eller Exchange-Traded Funds er et andet ord for børsnoterede fonde på dansk, og disse fonde kan investere i alt fra obligationer til aktier og ejendomme.

Børsnoteringen af ETF’er medfører, at de handles til kurser på lige fod med aktier, og eftersom størstedelen af denne type fonde er udenlandske, vil de også åbne for en række attraktive aktiver mht. investering.

Måske vil du fokusere dine midler på at støtte op om den grønne omstilling, imens du får den ønskede passive indkomst? I så fald bør du specifikt gå efter de fonde, der udelukkende har valgt at investere i bæredygtige virksomheder, som f.eks. de svanemærkede.

Så selvom du ikke selv sidder med beslutningen om de konkrete virksomheder, der skal købes andele i, vil du stadig kunne sætte dit eget præg på, hvilken type sektor du gerne vil bevæge dig inden for.

Investeringsforeninger er modsat ETF’er ikke børsnoterede og bliver derfor heller ikke handlet til deciderede kurser, men derimod en såkaldt Net Asset Value, der forkortes NAV. Denne værdi definerer fondens værdi, da man her tager den samlede værdi af aktiverne i fonden, når både gæld og diverse driftsomkostninger er fratrukket. Det er en smule mere abstrakt end ETF’ernes kursværdi. Investeringsforeningerne bliver forvaltet af danske udbydere, herunder gerne de danske banker. De enkelte fonde kan dog sagtens have valgt en global strategi, så pengene kan videreinvesteres i udenlandske virksomheder.

Investeringsfonde er oprettet for at opnå vækst. I mange tilfælde udbetaler fonden et udbytte – præcis som med udbytteaktier – så du som investor får udbetalt et fast beløb (typisk årligt). Det er en ekstra måde at få en passiv indkomst ved køb af andele i fonde.

Det er dog også utroligt vigtigt at understrege, at langt fra alle fonde udbetaler denne type udbytte. I stedet geninvesteres udbyttet i vækst, så du selv slipper for at skulle købe nye aktiver og kan få glæde af den større vækst i fonden.

Investering i ejendomme

Som nævnt handler passiv indkomst om at skabe en investeringsportefølje med en god diversificering - eller sagt med andre ord: en god spredning af din risiko. Det gør nemlig din portefølje mindre sårbar overfor et par dårlige investeringer.

Har du fået smag for investeringer som passiv indkomst, kan du udover aktier og fonde også kigge i retning af ejendomme som investeringsobjekter.

Du har selvfølgelig altid den mulighed, at du selv køber en ejendom og udlejer den til diverse lejere, men spørgsmålet er, om det kan betale sig i det lange løb. Det vil nemlig være en type passiv indkomst, der kommer til at koste dig en del ekstraarbejde, både når det kommer til istandsættelse og administration, hvorfor det strider mod konceptet om passiv indkomst.

Spørgsmålet er også, om ejendommen kan holde sin værdi over tid – og om du altid kan finde lejere. Er du ikke interesseret i at udleje boliger, kan du vælge at investere i de såkaldte REITS, der står for Real Estate Investment Trusts.

Der er her tale om udenlandske ejendomsfonde, der sætter penge i fast ejendom. Det kan omfatte alt fra hoteller til indkøbscentre, kontorbygninger og lagerfaciliteter, så det kan nemt blive en rigtigt interessant investering. Særligt med tanke på, at disse selskaber betaler et meget højt udbytte.

Der stilles meget specifikke krav til REIT-selskaberne; minimum 75% af indtjeningen skal komme fra ejendomme, mens hele 90% af den skattepligtige indtjening skal tilbagebetales til investorerne i form af udbytte.

REITS kan derfor være et godt supplement til din investeringsportefølje. Husk dog, at der er flere potentielle risici som f.eks. udsving i ejendomsmarkedet og likviditetsproblemer. Derudover kan værdien af REITs falde, og udbytte kan reduceres.

Generelt kan ejendomsaktier være et solidt alternativ eller supplement til traditionelle aktier, da ejendomsmarkedet typisk er ret stabilt, og ejendomsaktier kan give en høj udbytteudbetaling.

Økonomisk frihed, økonomisk uafhængighed eller geninvestering?

Som ovennævnte vidner om, kommer en passiv indkomst ikke ud af det blå. Ofte skal du lægge et startbeløb for at kunne generere en passiv indkomst. Det er naturligvis en af de største ulemper for dig som investor. Du bør derfor også stille dig selv spørgsmålet, hvorfor en passiv indkomst betyder noget for dig. Hvad er det, du gerne vil opnå?

Er det for at skabe en større økonomisk frihed i din privatøkonomi her og nu? Er ønsket om en passiv indkomst egentlig mest af alt et udtryk for, at du gerne vil teste dig selv og dine investeringsevner, så din nye indkomst i højere grad kan bruges til geninvestering?

Det kan selvfølgelig også være, at du vil opnå passiv indkomst for at spare så meget op, at du kan efterleve FIRE-konceptet og arbejde dig hen mod økonomisk uafhængighed over en årrække. For at opnå FIRE skal du gerne kunne spare mest muligt op – 50% eller mere af din løn – for dernæst at sætte pengene direkte i investeringer, så du ender med et så stort afkast af dine investeringer, at du kan leve af det. Og dermed blive uafhængig af din løn.

Det er vigtige spørgsmål at få besvaret, da det kan give dig et godt overblik over, hvor stor en passiv indkomst du har brug for. Er målet at få lidt ekstra lommepenge til ekstra investeringsmuligheder, behøver du måske ikke at satse lige så meget, som hvis du skal bruge en højere passiv indkomst for at få privatøkonomien til at hænge sammen over de næste par år.

Selvom det lyder skønt med en ekstra indtægt, der tilmed er passiv, må du aldrig se investeringer som en sikker indtægtskilde. Selvom nogle investeringer er mindre risikobetonede, vil der altid være en vis risiko ved at gå efter en passiv indkomst gennem investeringer.

Der kan komme inflation, ligesom de enkelte virksomheder kan stoppe med at udbetale udbytte af hensyn til regnskabet. Udbyttet kan også variere fra år til år, da det er helt op til den enkelte virksomhed at afgøre, hvor stor en del af overskuddet der skal tilbagebetales til investorerne. Derudover kan værdipapirer svinge meget i kurs på kort sigt. Hvis du kun investerer dine penge i en kortere tidsperiode, risikerer du at tabe penge, fordi du kan blive nødt til at sælge værdipapirerne på et tidspunkt, hvor aktiekursen er lav.

Investerer du derimod pengene over en længere periode, har du større frihed til at vælge at sælge på det bedste tidspunkt.

Så der vil altid være et behov for at være omstillingsparat som investor.

Er der ét eller flere emner, der interesser dig om passiv indkomst, kan du altid læse vores specifikke guides om de respektive emner.